1 Причины неплатежеспособности и несостоятельности российских предприятий и концепция выхода из кризиса 5




Название1 Причины неплатежеспособности и несостоятельности российских предприятий и концепция выхода из кризиса 5
страница10/13
Дата публикации19.05.2013
Размер1.21 Mb.
ТипРеферат
www.vbibl.ru > Финансы > Реферат
1   ...   5   6   7   8   9   10   11   12   13
^

Расчетная часть I


Начальный баланс ЗАО «Плитспичпром»

Актив

На начало года

На конец года

Абсолютное отклонение, тыс.руб.

Темпы прироста,

%

1

2

3







1.Внеоборотные активы:

 

 







Нематериальные активы

14

12

-2

-14,29

Незавершонное строительство

86126

99876

13750

15,96

Основные средства

354930

296209

-58721

-16,54

Долгосрочные финансовые вложения

30608

15059

-15549

-50,80

Прочие необоротные активы

0

0

0




Итого поразделу 1

471678

411156

-60522

-12,83

2. Оборотные активы:

 

 

0




Запасы:

 

 

0




материальные запасы

59038

67984

8946

15,15

незавершонное производство

1418

2753

1335

94,15

готовая продукция

11443

8423

-3020

-26,39

Расходы будущих периодов

22979

8575

-14404

-62,68

Краткосрочная дебиторская задолжность

67419

97906

30487

45,22

Долгосрочная дебиторская задолжность

14577

2122

-12455

-85,44

Денежные средства

12577

21694

9117

72,49

Прочие оборотные средства

0

0

0




Итого поразделу 2

189451

209457

20006

10,56

Баланс

661129

620613

-40516

-6,13

Пассив

На начало года

На конец года







1

2

3

1

50,00

1.Собственный капитал

 

 

0




Уставной капитал

47417

47417

0

0,00

Добавочный капитал

103016

103016

0

0,00

Прочий дополнительный капитал

0

0

0




Резервный капитал

12539

12539

0

0,00

Нраспределенная прибыль

196785

240307

43522

22,12

Итого по разделу 1

359757

403279

43522

12,10

2. Долгосрочные обязательства:

227235

147608

-79627

-35,04

Итого по разделу 2

227235

147608

-79627

-35,04

3. Краткосрочные обязательства:

 

 

0




перед поставщиками

56748

46003

-10745

-18,93

по полученным авансам

0

0

0




перед государством

3066

5967

2901

94,62

по оплате труда

13203

17756

4553

34,48

перед участниками

1120

0

-1120

-100,00

Прочие краткосрочные обязательства

0

0

0




Доходы будущих периодов

0

0

0




Итого по разделу 3

74137

69726

-4411

-5,95

Баланс

661129

620613

-40516

-6,13

Баланс зависимости формул

Актив

На начало года

На конец года

Абсолютное отклонение, тыс.руб.

Темпы прироста,

%

1

2

3

 

 

1.Внеоборотные активы:

 

 

 

 

Нематериальные активы

14

12

=C5-B5

=C5/B5*100-100

Незавершонное строительство

86126

99876

=C6-B6

=C6/B6*100-100

Основные средства

354930

296209

=C7-B7

=C7/B7*100-100

Долгосрочные финансовые вложения

30608

15059

=C8-B8

=C8/B8*100-100

Прочие необоротные активы

0

0

=C9-B9

 

Итого поразделу 1

=СУММ(B5:B9)

=СУММ(C5:C9)

=C10-B10

=C10/B10*100-100

2. Оборотные активы:

 

 

=C11-B11

 

Запасы:

 

 

=C12-B12

 

материальные запасы

59038

67984

=C13-B13

=C13/B13*100-100

незавершонное производство

1418

2753

=C14-B14

=C14/B14*100-100

готовая продукция

11443

8423

=C15-B15

=C15/B15*100-100

Расходы будущих периодов

22979

8575

=C16-B16

=C16/B16*100-100

Краткосрочная дебиторская задолжность

67419

97906

=C17-B17

=C17/B17*100-100

Долгосрочная дебиторская задолжность

14577

2122

=C18-B18

=C18/B18*100-100

Денежные средства

12577

21694

=C19-B19

=C19/B19*100-100

Прочие оборотные средства

0

0

=C20-B20

 

Итого поразделу 2

=СУММ(B13:B20)

=СУММ(C13:C20)

=C21-B21

=C21/B21*100-100

Баланс

=B10+B21

=C10+C21

=C22-B22

=C22/B22*100-100

Пассив

На начало года

На конец года

 

 

1

2

3

=C24-B24

=C24/B24*100-100

1.Собственный капитал

 

 

=C25-B25

 

Уставной капитал

47417

47417

=C26-B26

=C26/B26*100-100

Добавочный капитал

103016

103016

=C27-B27

=C27/B27*100-100

Прочий дополнительный капитал

0

0

=C28-B28

 

Резервный капитал

12539

12539

=C29-B29

=C29/B29*100-100

Нраспределенная прибыль

196785

240307

=C30-B30

=C30/B30*100-100

Итого по разделу 1

=СУММ(B26:B30)

=СУММ(C26:C30)

=C31-B31

=C31/B31*100-100

2. Долгосрочные обязательства:

227235

147608

=C32-B32

=C32/B32*100-100

Итого по разделу 2

227235

147608

=C33-B33

=C33/B33*100-100

3. Краткосрочные обязательства:

 

 

=C34-B34

 

перед поставщиками

56748

46003

=C35-B35

=C35/B35*100-100

по полученным авансам

0

0

=C36-B36

 

перед государством

3066

5967

=C37-B37

=C37/B37*100-100

по оплате труда

13203

17756

=C38-B38

=C38/B38*100-100

перед участниками

1120

0

=C39-B39

=C39/B39*100-100

Прочие краткосрочные обязательства

0

0

=C40-B40

 

Доходы будущих периодов

0

0

=C41-B41

 

Итого по разделу 3

=СУММ(B35:B41)

=СУММ(C35:C41)

=C42-B42

=C42/B42*100-100

Баланс

=B31+B33+B42

=C31+C33+C42

=C43-B43

=C43/B43*100-100


Анализируя актив баланса видно, что общая величина активов предприятия в отчетном периоде, по сравнению с базовым периодом, незначительно уменьшилась. По сравнению с концом 2005 года активы и валюта баланса снизились на -7,0%, что в абсолютном выражении составило -46516,0 тыс.руб. Таким образом, в отчетном периоде актив баланса и валюта баланса находятся на уровне 620613,0 тыс.руб.

В наиболее значительной степени это произошло за счет снижения статьи 'Основные средства'. За прошедший период снижение значения этой статьи составило -58721,0 тыс.руб. (в процентном соотношении снижение этой статьи составило -16,5%) и уже на конец анализируемого периода значение статьи 'Основные средства' установилось на уровне 296209,0 тыс.руб.

В общей структуре активов внеоборотные активы, величина которых на конец 2005 года составляла 477678,0 тыс.руб., снизились на 66522,0 тыс.руб. (темп уменьшения внеоборотных активов составил 13,9%), и на конец 2006 года величина внеоборотных активов составляла уже 411156,0 тыс.руб. (66,2% от общей структуры имущества).

Величина оборотных активов, составлявшая на конец 2005 года 189451,0 тыс.руб. напротив возросла на 20006,0 тыс.руб. (темп прироста составил 10,6%), и на конец 2006 года их величина составила 209457,0 тыс.руб. (33,8% от общей структуры имущества).

Доля основных средств в общей структуре активов на конец 2006 составила 47,7% что говорит о 'тяжелой' структуре активов предприятия и свидетельствует о значительных накладных расходах и высокой чувствительности к изменениям выручки.

На конец отчетного периода наибольший удельный вес в структуре совокупных активов приходится на внеоборотные активы (66,2%), что говорит о низко-мобильной структуре активов и способствует снижению оборачиваемости средств предприятия. Однако наблюдается положительная тенденция: по сравнению с базовым анализируемым периодом - в отчетном периоде удельный вес внеоборотных активов в общей структуре баланса снизился на 5,4%, что в динамике может привести к ускорению оборачиваемости.

В структуре внеоборотных активов наибольшее изменение было вызвано уменьшением, по сравнению с базовым периодом, статьи 'Основные средства' на -58721,0 тыс.руб. В структуре оборотных активов наибольшее изменение было вызвано увеличением, по сравнению с базовым периодом, статьи 'Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)' на 30487,0 тыс.руб.

Размер дебиторской задолженности за анализируемый период не изменился.

Кроме того, рассматривая дебиторскую задолженность 'ЗАО "Плитспичпром"' следует отметить, что предприятие на конец 2006 года имеет активное сальдо (дебиторская задолженность больше кредиторской). Таким образом, представляя своим клиентам бесплатный кредит в размере 30302,0 тыс.руб.

Исходя из вышесказанного, динамику изменения актива баланса нельзя назвать положительной, в первую очередь за счет уменьшения валюты баланса за рассматриваемый период.

Со стороны пассивов, снижение валюты баланса произошло за счет уменьшения статьи 'Займы и кредиты'. За прошедший период снижение значения этой статьи составило 79627,0 тыс.руб., что в процентном соотношении соответствует -35,0% и уже на конец анализируемого периода значение статьи 'Займы и кредиты' установилось на уровне 147608,0 тыс.руб.

Рассматривая изменение собственного капитала ЗАО "Плитспичпром" отметим, что его значение за анализируемый период увеличилось. На конец 2006 года величина собственного капитала предприятия составила 403279,0 тыс.руб. (65,0% от общей величины пассивов).

Доля заемных средств в совокупных источниках формирования активов за анализируемый период значительно снизилась. На конец 2006 года величина совокупных заемных средств предприятия составила 217334,0 тыс.руб. (35,0% от общей величины пассивов). Снижение заемных средств предприятия ведет к снижению степени его финансовых рисков и положительно влияет на его финансовую устойчивость, повышая степень независимости от заемных средств.

Обращая внимание на совокупное изменение резервов предприятия и нераспределенной прибыли можно отметить, что за анализируемый период их совокупная величина возросла на 43522,0 тыс.руб. и составила 252846,0 тыс.руб. Изменение нераспределенной прибыли 43522,0 тыс.руб. Это в целом можно назвать положительной тенденцией так как увеличение резервов, фондов и нераспределенной прибыли может говорить о эффективной работе предприятия.

В общей структуре пассивов величина собственного капитала, которая на конец 2005 года составляла 359757,0 тыс.руб., возросла на 43522,0 тыс.руб. (темп прироста составил 12,1%), и на конец 2006 года его величина составила 403279,0 тыс.руб. (65,0% от общей структуры имущества). В наибольшей степени это изменение произошло за счет роста статьи 'Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) - на 43522 тыс.руб.

В общей структуре задолженности долгосрочные пассивы на конец 2006 превышают краткосрочные на 77882,0 тыс.руб. что говорит о неплохой финансовой устойчивости предприятия и, возможно, о будущем увеличении оборотов предприятия, в случае если долгосрочные пассивы направлены на расширение парка оборудования и объемов производства.

Долгосрочная кредиторская задолженность, величина которой на конец 2005 года составляла 227235,0 тыс.руб., снизилась на 79627,0 тыс.руб. (темп уменьшения составил 35,0%), и на конец 2006 года ее величина составила 147608,0 тыс.руб. (23,8% от общей структуры имущества).

Наибольшее влияние на снижение долгосрочных пассивов оказало уменьшение статьи 'Займы и кредиты'. За прошедший период снижение значения этой статьи составило 79627,0 тыс.руб. (в процентном соотношении - 35,0%) и уже на конец анализируемого периода значение статьи 'Займы и кредиты' установилось на уровне 147608,0 тыс.руб.

Величина краткосрочной кредиторской задолженности, которая на конец 2005 года составляла 74137,0 тыс.руб. также снизилась на 4411,0 тыс.руб. (темп снижения дебиторской задолженности составил 5,9%), и на конец 2006 года ее величина установилась на уровне 69726,0 тыс.руб. (11,2% от общей структуры имущества).

Наибольший удельный вес в структуре краткосрочной кредиторской задолженности на 2006 года составляет статья 'поставщики и подрядчики'. На конец анализируемого периода величина задолженности по данной статье составляет 46003 тыс.руб. (доля в общей величине краткосрочной дебиторской задолженности 66,0%) За анализируемый период снижение по этой статье задолженности составило 18,9%, что в абсолютном выражении составило -10745,0 тыс.руб.

Таким образом, изменение за анализируемый период структуры пассивов следует признать в подавляющей части позитивным.
Значение основных аналитических коэффициентов

Наименование коэффициента

Формула расчета

Значение







 

 

на начало

на конец







1

2

3

4







Оценка имущественного положения







Сумма баланса

 

661129

620613

-40516

-6,128

Определение финансовой устойчивости







Собственные оборотные средства

Оборотные активы

–Краткосрочные

обязательства

115314

139731

24417

21,174

Абсолютная ликвидность

Денежные средства

/ Краткосрочные

обязательства

0,170

0,311

0,141

83,401

Быстрая ликвидность

Денежные средства +

Краткосроч. дебет задол.

/Краткосрочные

обязательства

1,079

1,715

0,636

58,966

Текущая ликвидность

 Оборотные активы

/ Краткосрочные

обязательства

2,555

3,004

0,449

17,554

Доля оборотных средств в активах

 Оборотные активы

/ Валюту баланса*100%

28,656

33,750

5,094

17,778

Доля запасов в оборотных активах

(Мат.зап.+НЗП+ГП)

/ Оборотные активы

37,951

37,793

-0,158

-0,417

Коэффициент рыночной устойчивости







Коэффициент концентрации собственного капитала

 Собственный капитал

/ Валюта баланса

0,544

0,650

0,106

19,416


Зависимость формул расчета основных аналитических коэффициентов


Наименование коэффициента

Формула расчета

Значение

 

 

на начало

на конец

1

2

3

4

Оценка имущественного положения

Сумма баланса

 

661129

620613

Определение финансовой устойчивости

Собственные оборотные средства




=B21-B42

=C21-C42

Абсолютная ликвидность

 

=B19/B42

=C19/C42

Быстрая ликвидность

 

=(B19+B17)/B42

=(C19+C17)/C42

Текущая ликвидность

 

=B21/B42

=C21/C42

Доля оборотных средств в активах

 

=(B21/B22)*100

=(C21/C22)*100

Доля запасов в оборотных активах

 

=(B13+B14+B15)/B21*100

=(C13+C14+C15)/C21*100

Коэффициент рыночной устойчивости

Коэффициент концентрации собственного капитала

 

=B31/B43

=C31/C43


Собственные оборотные средства ЗАО «Плитспичпром» в анализируемом периоде возросли на 24417 тыс.руб., что составило 21,174%.

Что можно рассматривать как положительную тенденцию.

На начало анализируемого периода - на конец 2005 года значение показателя абсолютной ликвидности составило 0,17. На конец 2006 года значение показателя возросло, что можно рассматривать как положительную тенденцию и составило 0,31. На конец периода показатель находится выше нормативного значения (0,2), что говорит о том, что предприятие в полной мере обеспечено средствами для своевременного погашения наиболее срочных обязательств за счет наиболее ликвидных активов.

Коэффициент промежуточной (быстрой) ликвидности показывает, какая часть краткосрочной задолженности может быть погашена за счет наиболее ликвидных и быстро реализуемых активов. Нормативное значение показателя - 0,6-0,8, означающее, что текущие обязательства должны покрываться на 60-80% за счет быстрореализуемых активов. На начало анализируемого периода - на конец 2005 года значение показателя быстрой (промежуточной) ликвидности составило 1,08. На конец 2006 года значение показателя возросло, что можно рассматривать как положительную тенденцию и составило 1,72.

Коэффициент текущей ликвидности и на начало и на конец анализируемого периода (2005 - 2006 г.г.) находится выше нормативного значения (2,0), что говорит о том, что предприятие в полной мере обеспечено собственными средствами для ведения хозяйственной деятельности и своевременного погашения срочных обязательств. На начало анализируемого периода - на конец 2005 года значение показателя текущей ликвидности составило 2,36. На конец анализируемого периода значение показателя возросло, и составило 2,97.

Доля оборотных средств в активах возросла на 5,094%, что также можно рассматривать как положительную тенденцию.

Доля запасов в оборотных активах уменьшилась на 0,158%.

Показатель 'Коэффициент автономии', за анализируемый период увеличился на 0,11 и на конец 2006 года составил 0,65. Это выше нормативного значения (0,5) при котором заемный капитал может быть компенсирован собственностью предприятия.
1   ...   5   6   7   8   9   10   11   12   13

Похожие:

1 Причины неплатежеспособности и несостоятельности российских предприятий и концепция выхода из кризиса 5 iconКонтрольная работа по дисциплине: Маркетинг на тему: «Специфика маркетинга...
«Специфика маркетинга в некоммерческой сфере. Причины выхода компаний на международный рынок»

1 Причины неплатежеспособности и несостоятельности российских предприятий и концепция выхода из кризиса 5 iconПоиск выхода Купи латвийский товар в этом пищевики видят путь выхода из кризиса
Мвф на создание рабочих мест и развитие производства. Одно из возможных решений — государство дает деньги банкам, а те, руководствуясь...

1 Причины неплатежеспособности и несостоятельности российских предприятий и концепция выхода из кризиса 5 iconС 1 января любой человек (не фирма) может подать в суд заявление о банкротстве. Что это дает?
В контексте ипотечного кризиса ряд должников, очевидно, этой возможностью воспользуется Об этом мы и побеседовали с адвокатом бюро...

1 Причины неплатежеспособности и несостоятельности российских предприятий и концепция выхода из кризиса 5 iconЗарубежные заимствования после кризиса
Круглый стол "Зарубежные заимствования после кризиса", организованный Новикомбанком, Ассоциацией российских банков и Международным...

1 Причины неплатежеспособности и несостоятельности российских предприятий и концепция выхода из кризиса 5 iconРоссийская федерация федеральный закон о несостоятельности (банкротстве)
Фонда содействия реформированию жилищно-коммунального хозяйства не применяются правила, предусмотренные законодательством о несостоятельности...

1 Причины неплатежеспособности и несостоятельности российских предприятий и концепция выхода из кризиса 5 iconРешением суда
З-н РФ 1992 года – Закон РФ от 19 ноября 1992 года №3929-1 «О несостоятельности (банкротстве) предприятий»

1 Причины неплатежеспособности и несостоятельности российских предприятий и концепция выхода из кризиса 5 iconЗакон о несостоятельности (банкротстве)
Вступление в силу третьего Федерального закона от 26. 10. 2002 n 127-фз "О несостоятельности (банкротстве)" важное событие в экономической...

1 Причины неплатежеспособности и несостоятельности российских предприятий и концепция выхода из кризиса 5 iconКонтрольная работа по истории экономики на тему: Мировой экономический кризис
Причины и содержание мирового экономического кризиса 1929-1933гг

1 Причины неплатежеспособности и несостоятельности российских предприятий и концепция выхода из кризиса 5 iconМодульная программа «Эффективное управление предприятием в новых...
Перспективы выхода российских товаров на новые рынки и антидемпинговое расследование

1 Причины неплатежеспособности и несостоятельности российских предприятий и концепция выхода из кризиса 5 iconЧто такое «Инвестиционный меморандум»?
России достаточно коротка, по этой причине им предстояло многому научиться за этот краткий период времени. Во всем мире финансовая...

Вы можете разместить ссылку на наш сайт:
Школьные материалы


При копировании материала укажите ссылку © 2013
контакты
www.vbibl.ru
Главная страница